当前，新冠肺炎疫情席卷全球，威胁人类健康并冲击全球经济，已成为近年来最大的“黑天鹅”事件。作为国民经济的血液命脉，全球和我国能源行业不可避免地受到了重大影响。我国为应对疫情危机，采取了全球最严格的管控措施。1月下旬以来，工厂停工和交通封闭严重影响我国工业生产和经济活动。作为全球最大能源生产国和消费国，我国的能源需求和供应情况及发展前景将对世界造成极大影响。此外，我国是全球制造业大国，在全球产业链中发挥着举足轻重的作用，能源供需停滞也将在世界范围内引起连锁反应。随着全球疫情愈演愈烈，越来越多的国家开始大力推行封控政策，甚至封锁边境和国际旅行，这将对全球能源行业和大宗商品流转带来极大的影响。为此，国际知名咨询机构和智库组织都密切关注新冠肺炎疫情进展，针对疫情爆发对我国以及世界化石能源供需、新能源行业发展和气候行动影响做出了分析预测。
BNEF：疫情可能导致全球太阳能发电停止增长
2020年3月19日，Inside Climate News报道，彭博新能源财经（BNEF）近期修订了其对2020年全球太阳能市场的预测，受到疫情影响，2020年全球光伏发电新增装机容量预计约为108-143 GW，低于上月的预测值（121-154 GW），可能出现40年来光伏发电新增装机容量的首次下降。
BNEF还对全球光伏市场及产业链做出了如下预测：
1、由于激励政策的推迟、宏观经济以及股市的变动可能会对新能源项目自有资金筹措、银行贷款以及购电协议签署有延迟的负面影响，BNEF对未来2年新增光伏装机容量预测值下调5-10 GW。
2、预计中国2020年新增光伏装机容量为26-37 GW，比去年年底的预测值（37-45 GW）有明显下调。主要原因在于：政府补贴预算从2019年的30亿元下调至2020年的15亿元；受疫情影响，光伏项目竞价时间推迟近两个月，影响了项目进程。今年竞价成功的项目可能延迟到2021年并网，对2021年的新增装机的预测调整为28.5-35 GW，中值31.5 GW。
3、预计2020年美国新增光伏装机容量为13-17 GW，保持其全球第二大市场地位。其中，户用光伏占比约24%，工商业用光伏占比约11%。光储一体化开始在美国兴起。随着光伏渗透率不断增长，光伏发电的波动性使电力系统面临挑战。在渗透率较高的加州等地，相关需求更为迫切。此外，联邦投资税收抵免（ITC）等激励措施也是主要驱动力。美国现有光储一体化项目的电池装机容量约为24 GWh，前十大开发商占比约31%。很多新项目的容配比达到1.4，部分甚至达到1.45。
4、预计印度2020年新增装光伏容量下降6%，主要原因是地方政府推广光伏的动力不足。同时，开发商担心地方政府无法按时支付电费，更愿意参加联邦政府发起的招标。但由于招标电价过低、土地成本高、进口组件关税壁垒等原因，联邦政府招标也面临一定困难。截至2019年底，印度累计光伏装机（交流侧）约为37 GW，2022年的100 GW目标基本无法实现。而直流侧2020年新增装机与2019年持平，约为11.6 GW。由于组件价格下降，在系统成本中占比不断降低，新建项目容配比越来越高。2019年新建光伏项目容配比平均为1.28，2020年将提升至1.36。
5、日本光伏市场今年比较平稳，但预计明年新增装机容量会迅速萎缩至2 GW。根本原因是当地土地和电网资源的有限性，导致资本更多流向光伏二级市场，或海上风电项目开发等领域。
6、预计荷兰2020年新增光伏装机4.4 GW。随着光伏成本下跌，其在在可再生能源支持计划SDE补贴中的占比持续增加，2017年首次超过40%。
7、2019年，有103家光伏相关制造企业破产或宣布退出这一领域，产业集中度有所增强。其中，上游硅料、硅棒领域高度集中，下游电池、组件相对分散。光伏产业链各环节有效产能均有所增长，其中硅棒/硅锭环节净增长最少，但各环节都存在一定过剩。
8、在上游成本方面，硅料环节受疫情影响最弱。目前单晶用料价格约为9美元/公斤，预计今年会降至8-8.5美元/公斤。如果今年全球增长不及预期，单晶用料价格最低可能降至7.5美元/公斤。
9、2019年，大型硅料企业在生产电耗平均下降7%，其中一个途径是使用更大的生产设备，提升单炉产量。中国硅料企业占据成本绝对优势的重要原因是电价，平均为43美元/兆瓦时。过去3-4年，新建硅料产能全部位于煤电、水电电价极低的省份，甚至使用自备电厂，其中东方希望的电力成本只有0.13元/度左右。韩国企业（如奥瑟亚公司）的电力成本约为中国企业的4-5倍。
10、硅片环节成本降低主要得益于金刚线线径降低造成的损耗减少。2019年，已经有很多厂商在使用直径55微米甚至50微米的金刚线。金刚线企业毛利率曾一度达到50%-70%，大幅扩产导致供过于求，价格下降，2019年上半年毛利率平均只有28%，给硅片企业带来发展机遇。
11、单、多晶硅片的单片功率在过去8年分别提升了27%和18%，而单位硅料用量分别减少50%和40%，有效降低了生产成本，提高利润。
12、对于大型一体化单晶组件企业，到2020年底，其不含税运的内部成本最低可达17.1美分/瓦，72片组件成本约为19.5美分/瓦。双面组件目前溢价1.3-1.5美分/瓦，到年底预计为1美分/瓦。2019年，单、多晶比例约为6:4，预计2002年将提升至8:2。从过去40年历史数据看，晶硅组件累计装机量每翻一倍，其价格会下跌约29%。预计未来5年系统造价还有15美分/瓦的下降空间。
13、166 mm及以下尺寸硅片对现有产线调整的要求较低，选择该技术路线的厂商较多，2019年底已有量产。210 mm硅片也有数家企业布局电池生产线，但预计未来三年市场份额不超过15%。
14、包括HIT、IBC、PERT在内的所有N型产品，在全球光伏市场占比仅有6%，未来3年达到10%的概率不大。至少5年内，钙钛矿对光伏行业影响甚微。如果稳定性能得到持续改善，在具备成本效率优势的情况下，10年后可能迎来一定发展空间。
15、半片、双面的下游认可度较高，叠片还存在一定阻力。双面组件在全球的市场份额约为20%，但在美国，受关税影响，占比有望超过50%，最迟2022年将实现这一目标。
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